Široko rasprostranjena primjena proizvodnje čelika u elektrolučnim pećima (EAF) će kontinuirano pokretati rast potražnje za grafitnim elektrodama, a ključni pokretački faktori proizlaze iz sinergije smjernica politike, tehnološkog napretka i tržišne potražnje. Specifična analiza je sljedeća:
I. Politički vođeni mandati: Povećani udio proizvodnje čelika u elektrolučnoj peći direktno proširuje bazu potražnje za grafitnim elektrodama
1. Kineska politika zamjene kapaciteta u okviru ciljeva „dvostrukog ugljika“
Kina planira povećati udio proizvodnje čelika elektroforezom sa trenutnih 10% na 15%-20% do 2025. godine, što je politika koja će direktno povećati potražnju za grafitnim elektrodama. Na primjer, s projektovanom potražnjom za grafitnim elektrodama u proizvodnji čelika elektroforezom od 860.000 tona u 2025. godini, što predstavlja međugodišnje povećanje od približno 10%, povećanje potražnje će se dodatno povećati ako udio poraste na 20%.
2. Oporavak globalne potražnje za čelikom i pritisci na okoliš
Očekuje se da će se globalna potražnja za čelikom oporaviti za 1,2% na 1,772 milijarde tona u 2025. godini. Uz međunarodne ekološke standarde kao što je mehanizam EU za prilagođavanje ugljičnim granicama (CBAM), tradicionalna proizvodnja čelika u visokim pećima (sa 60%-70% većim emisijama ugljika od elektroforeze) suočava se sa sve većim pritiskom za postepeno ukidanje, što široko rasprostranjeno usvajanje proizvodnje čelika u visokim pećima čini globalnim trendom.
II. Tehnološki napredak: Grafitne elektrode ultra visoke snage kao osnovni materijal za povećanje efikasnosti elektrolučne peći
1. Strogi zahtjevi za performanse grafitne elektrode u EAF procesima
Grafitne elektrode ultra visoke snage (UHP), koje karakterizira niska otpornost (≤6 μΩ·m) i visoka čvrstoća na savijanje (≥15 MPa), ključne su za poboljšanje efikasnosti elektrolučnog zavarivanja (EAF). Kako se snaga luka povećava, procesi topljenja zahtijevaju grafitne elektrode sa superiornom otpornošću na oksidaciju i otpornost na termičke udare, što potiče rast potražnje za vrhunskim proizvodima.
2. Povećana tržišna koncentracija u vrhunskim proizvodima
Očekuje se da će do 2025. godine cijena UHP elektroda premašiti 18.000 RMB po toni, a njihov tržišni udio će porasti na preko 60% ukupne potražnje. Vodeće kompanije (npr. Fangda Carbon i Graftech) osigurale su dominantnu poziciju na tržištu vrhunskih proizvoda putem tehnoloških monopola, dok mala i srednja preduzeća (MSP) izlaze zbog ekoloških i troškovnih pritisaka, što dovodi do povećane koncentracije industrije među vodećim igračima.
III. Pokretači potražnje na tržištu: Kruta potrošnja u proizvodnji čelika elektroforezom i širenje u sektore u razvoju
1. Karakteristike krute potrošnje u proizvodnji čelika u elektrolučnoj peći
Proizvodnja čelika elektrolučnim pećima (EAF) troši približno 1,5-2,5 kg grafitnih elektroda po toni čelika, što pokazuje značajnu rigidnost potražnje. Iako je potrošnja tonaže smanjena sa 3,5 kg na 1,2 kg zbog masovnog usvajanja EAF-ova (npr. elektrolučnih peći iznad 100T) i optimizacije procesa topljenja, ukupna potražnja nastavlja rasti s proširenjem kapaciteta.
2. Povećana potražnja iz sektora u razvoju
- Novi energetski sektor: Proizvodnja anodnih materijala za litijum-jonske baterije oslanja se na grafitne proizvode. Predviđa se da će globalna proizvodnja anodnih materijala dostići 2,625 miliona tona u 2025. godini, pri čemu će Kina činiti preko 98%, što će potaknuti potražnju za obradom grafitnih elektroda.
- Sektor poluprovodnika: Visokoprecizne grafitne elektrode se koriste u pećima za rast kristala i opremi za nagrizanje, zahtijevajući nivo čistoće iznad 99,999%. Rastuća potražnja za 5G i AI čipovima dovodi do godišnje stope rasta potražnje veće od 15%.
- Industrijska proizvodnja silicija i žutog fosfora: Hemijska industrija zahtijeva elektrode visoke stabilnosti i izdržljivosti, gdje dominiraju grafitne elektrode.
IV. Izazovi i odgovori industrije: Strukturna prilagođavanja usred troškovnih pritisaka i ekoloških ograničenja
1. Rastući troškovi sirovina
Početkom 2025. godine, cijene igličastog koksa porasle su za 5.500 RMB po toni u roku od pola mjeseca na 32.000 RMB po toni, dok su cijene petrolejskog koksa s niskim sadržajem sumpora premašile 7.300 RMB po toni, što predstavlja međugodišnji porast od 57%. Kompanije ublažavaju troškove razvojem vlastitih proizvodnih kapaciteta igličastog koksa (npr. kroz vertikalnu integraciju), ističući konkurentsku prednost vodećih preduzeća.
2. Politike zaštite okoliša koje potiču unapređenje kapaciteta
Ekološka ograničenja u regijama poput Hebeija i Henana dovela su do periodičnih problema u snabdijevanju, dok visoka potrošnja energije u procesima grafitizacije ograničava proširenje kapaciteta. Kompanije moraju uspostaviti zatvoreni sistem „proizvodnja-oporavak-regeneracija“ kako bi se uskladile s međunarodnim ekološkim standardima kao što je EU CBAM.
Zaključak: Usvajanje proizvodnje čelika u elektrolučnoj peći kao ključni pokretač rasta potražnje za grafitnim elektrodama
Vođena udruženim snagama političkih mandata, tehnološkog napretka i tržišne potražnje, široko rasprostranjena primjena proizvodnje čelika EAF-om nastavit će pokretati rast potražnje za grafitnim elektrodama. Uprkos izazovima kao što su rastući troškovi sirovina i ekološka ograničenja, industrija konsoliduje logiku rasta potražnje kroz visokokvalitetnu primjenu (npr. UHP elektrode), inteligenciju (npr. tehnologije digitalnih blizanaca) i zelene tranzicije (npr. sistemi zatvorene petlje). Gledajući unaprijed, vodeća preduzeća sa tehnološkim rezervama i mogućnostima vertikalne integracije dominiraće tržišnim pejzažem, dok međusektorska saradnja (npr. sinergijski istraživačko-razvojni rad između grafenskih baterija i elektroda) može poslužiti kao ključni proboj za prevazilaženje uskih grla u rastu.
Vrijeme objave: 20. avg. 2025.